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1、财务状况分析报告财务状况分析报告 财务状况分析报告一 20*年度，销售收入实现*万元，比去年增加30%以上，并在获得较好经济效益的同时，获得了较好的社会效益。一、主要经济指标完成情况本年度商品销售收入为*万元，比上年增加*万元。其中，商品流通企业销售实现*万元，比上年增加5.5%，商办工业产品销售*万元，比上年减少10%，其它企业营业收入实现*万元，比上年增加43%。全年毛利率到达14.82%，比上年进步0.52%。费用程度本年实际为7.7%，比上年升高0.63%。全年实现利润*万元，比上年增长4.68%。其中，商业企业利润*万元，比上年增长12.5%，商办工业利润*万元，比上年下降28.87
2、%。销售利润率本年为4.83%，比上年下降0.05%。其中，商业企业为4.81%，上升0.3%。全部流动资金周转天数为128天，比上年的110天慢了18天。其中，商业企业周转天数为60天，比上年的53天慢了7天。二、主要财务情况分析1.销售收入情况通过强化竞争意识，调整经营构造，增设经营网点，扩大销售范围，促进了销售收入的进步。如南一百货商店销售收入比去年增加296.4万元；古都五交公司比上年增加396.2万元。2.费用程度情况全局商业的流通费用总额比上年增加144.8万元，费用程度上升0.82%其其中：运杂费增加13.1万元；保管费增加4.5万元；工资总额3.1万元；福利费增加6.7万元；房
3、屋租赁费增加50.2万元；低值易耗品摊销增加5.2万元。从变化因素看，主要是由于政策因素影响：调整了“三资、“一金比例，使费用绝对值增加了12.8万元；调整了房屋租赁价格，使费用增加了50.2万元；企业普调工资，使费用相对增加80.9万元。扣除这三种因素影响，本期费用绝对额为905.6万元，比上年相对减少10.2万元。费用程度为6.7%，比上年下降0.4%。3.资金运用情况年末，全部资金占用额为*万元，比上年增加28.7%。其中：商业资金占用额*万元，占全部流动资金的55%，比上年下降6.87%。结算资金占用额为*万元，占31.8%，比上年上升了8.65%。其中：应收货款和其他应收款比上年增加
4、548.1万元。从资金占用情况分析，各项资金占用比例严重不合理，应继续加强“三角债的清理工作。4.利润情况企业利润比上年增加*万元，主要因素是：1增加因素：由于销售收入比上年增加804.3万元，利润增加了41.8万元；由于毛利率比上年增加0.52%，使利润增加80万元；由于其他各项收入比同期多收43万元，使利润增加42.7万元；由于支出额比上年少支出6.1万元，使利润增加6.1万元。2减少因素：由于费用程度比上年进步0.82%，使利润减少105.6万元；由于税率比上年上浮0.04%，使利润少实现5万元；由于财产损失比上年多16.8万元，使利润减少16.8万元。以上两种因素相抵，本年度利润额多实
5、现*万元。三、存在的问题和建议1.资金占用增长过快，结算资金占用比重较大，比例失调。特别是其他应收款和销货应收款大幅度上升，如不及时清理，对企业经济效益将产生很大影响。因此，建议各企业指导要引起重视，应收款较多的单位，要指导带头，抽出专人，成立清收小组，积极回收。也可将奖金、工资同回收贷款挂钩，调动回收人员积极性。同时，要求企业经理要严格控制赊销商品管理，严防新的三角债产生。2.经营性亏损单位有增无减，亏损额不断增加。全局企业未弥补亏损额高达*万元，比同期大幅度上升。建议各企业指导要加强对亏损企业的整顿、管理，做好扭亏转盈工作。3.各企业程度不同地存在潜亏行为。全局待摊费用高达*万元，待处理流
6、动资金损失为*万元。建议各企业指导要真实反映企业经营成果，该处理的处理，该核销的核销，以便真实地反映企业经营成果。财务状况分析报告二一、美菱电器的开展分析合肥美菱股份是我国重要的电器制造商之一，拥有合肥、绵阳和景德镇三大冰箱柜制造基地，以及冰箱、冷柜等多条产品线。公司主导产品美菱冰箱是首批中国名牌产品，国家出口免检产品。2009年以来，美菱电器的营业收入增长根本上同步于行业或者优于行业，但盈利程度低于竞争对手，近几年公司的毛利率、净利率不断呈下降趋势。为理解美菱电器的详细经营状况，本文截取美菱电器2007-XX年年这5年的财务报表部分数据，分析美菱电器的财务报表信息质量。二、美菱电器经营状况综
7、合分析一个企业，其所有所得划分为消耗和投资两部分。判断一个企业是否处于安康开展的首要标准就是要看其投资规模，这里用It表示。假如出现It+1从表1可以看出，美菱2008年的投资额小于2007年，2009年、2010年都保持着增长，但XX年年又呈下降趋势，这说明美菱存在投资规模萎缩的问题，提醒美菱开展不安康这一现状，本文在此根底上进一步分析问题的原因。从表2可以发现：1.原材料+低值易耗品/营业收入波动较大，2008、2009年较2007年有所下降，2010年又上升达到最大，XX年年略有下降。由于低值易耗品所占比重较低，波动主要是由原材料的库存造成的。公司规模逐步扩大，原材料库存也随之逐步增加。
8、2.库存商品/营业收入波动较大，总体呈上升趋势，XX年年到达最大，说明美菱的库存商品严重堆压。库存问题是家电行业普遍存在的问题，库存商品占用大量资金，严重影响公司资金流，导致公司不可持续经营。3.在建工程/营业收入波动不是很大，XX年年达5年最大值。家电行业的主要消费用固定资产一般均需经过在建工程，该指标呈下降趋势，意味公司可能在主业的开展上缺乏后劲，无法有效形成公司的核心竞争力。受2008年经济危机的影响，美菱2008年在建工程只有60 139 300元，投资兴建减少。XX年年在建工程到达204 053 000元，是因为经济复苏，又有家电下乡的途径使美菱重新开场扩大消费规模。4.固定资产/营
9、业收入同在建工程/营业收入一样，都是说明公司的投资规模的，指标变化也不大。5.无形资产/营业收入总体呈下降趋势，XX年年美菱年报，无形资产划分为土地使用权、商标使用权、专利技术和非专利技术，其中专利技术为0，非专利技术仅占3%，公司在技术方面投入过低，不掌握核心技术，存在技术空心化的问题。从表3可以看出：1.TPt/营业收入2007-2009年上升，2009-XX年年呈下降态势，说明美菱自2009年后在创收上出现瓶颈，停滞不前，甚至有所倒退。这与美菱在核心技术上投资过少可能有关。2.销售费用/营业收入2007-2010年一直上升，XX年年有所下降，美菱的销售费用居高不下，其中占最大比重的是市场
10、支持费，包括广告费等。其中，空调安装费本期增加较多的原因是为了进步销售商积极性，加强业务拓展，采取了更积极的安装费结算政策。3.管理费用/营业收入5年的变化不大，XX年年比2010年增长38.46%，主要原因是XX年年各地营销分部改组设立为合资营销公司，原在销售费用中核算的分部费用变更为在管理费用中核算；另外本公司XX年年进步了薪资标准，导致工资支出大幅上涨。三、财务报表信息质量分析一存货分析表4，我们发现美菱的存货问题严重，5年来存货数额逐年增加，占资产的比重随之上升，美菱消化库存的才能有待进步。库存过高，资金无法及时回笼运转，影响企业其他战略部署。此外，库存产品搁置的时间越久，贬值越严重，
11、这是一个亟待解决的问题。XX年年整体家电市场进入规模开展的缓滞期，大规模的库存抛售和市场竞争将直接导致盈利才能大幅下降。从前车之鉴来看，企业的倒闭往往不是因为亏损，而是因为现金流的断裂。如何防止重蹈覆辙，应该是美菱电器需要重点考虑的问题。美菱可以尝试加速农村市场的销售，对那些型号较旧的合格产品采取降价销售。尽管利润降低，但可以回笼企业资金，对企业的长期开展有利。还可以加大出口，针对东南亚、非洲等较落后的国家清仓止血。存货占资产比重如此之大，存货跌价准备对利润的影响也不容小觑。XX年年存货增加近18%，而存货跌价准备仅增加2%，这是极其不合理的，美菱很有可能通过操纵存货跌价准备操纵利润。二应收账
12、款美菱的应收账款5年来大幅增加，XX年年高达5亿多元，占总资产的7%。见表5。巨额应收账款的存在可以释放一些库存，但公司在发出商品开出销售发票时要确认销售收入，并缴纳相应的税费，公司代垫税款必将加大公司的资金需用量，加大资金本钱，降低利润。美菱要重视应收账款的管理工作。三利润从表6可以看出，美菱近几年盈利情况堪忧，尤其是2010年、XX年年，营业利润大幅下降，XX年年出现负值。利润总额保持正数，是由于营业外收入的功绩。提到营业外收入，就不得不提政府补助。上市公司依赖政府补助操纵利润已经不再新颖，美菱也深谙此道。四营业外收入明细营业外收入中，政府补助所占份额宏大，见表7，2010年为98.22%
13、，XX年年为88.22%，这就不难理解美菱在XX年年营业利润巨亏的情况下仍然能实现可观的利润总额。营业外收入属于不可持续性收益，假如不改善主业的经营状况，企业就不可能改变经营困境。四、现金流分析整体上，假设不考虑应收账款可能造成的坏账问题，美菱自2007-XX年年之间主业所可以产生的新增现金流量仅为1 435 478 000元，扣除在此期间的购置固定资产等消费经营必备的资产763 624 400元，仅剩6.71853 6亿元。2000-2005年投资者投入的平均资本股本+资本公积约为75.68 亿元，平均收益率仅为3.35%，低于同期银行贷款利率，美菱收益才能较差。假如扣除存货占用的5年平均资
14、金56.79亿元、应收账款占用的5年平均资金17.67亿元，美菱的盈利情况就更加糟糕。见表8。五、总结通过对美菱电器财务状况的综合分析，我们得出结论：美菱的财务状况不容乐观，盈利才能等亟待进步，应收账款和存货问题急需解决。美菱电器也意识到这一点，在XX年年规划中提出“凤凰行动：希望借助长虹旗下华意压缩的配套采购、长虹系资源、长美专卖店的营销渠道优势，进步存货周转率，降低费用本钱。所以，美菱应该关注盈利才能，平衡规模增长与投资回报的关系，平衡盈利和品质的关系。其次，还应该在其主营业务上多下工夫，更多的关注其产品。要让其产品得到消费者的认可，产品必须有突出特点和很强的竞争力，所以其必须在研发上多努力，拥有核心技术，这也是目前美菱较为欠缺的一点。参考文献：1.宋佳楠。长虹白电整合步履蹒跚J.家用电器，2009，11。2.于昊。美菱电器：XX年年营销大变脸J.电器，XX年，1。作者简介：朱慧芬，女，上海大学管理学院，在读硕士研究生。scontent_relate;声明：本文来源于网络，著作权属归原创者所有。我们本着想要分享的目的与群众交流，如有侵权，请在后台留言联络，我们将第一时间进展删除，谢谢!8 / 8