《理财规划》第2章.ppt

《《理财规划》第2章.ppt》由会员分享，可在线阅读，更多相关《《理财规划》第2章.ppt（64页珍藏版）》请在三一文库上搜索。

1、2019/2/23,金融学院.张延良,1,第二章 理财规划工作流程和工作要求,教学重点：理财规划服务合同的签订程序；客户资产负债表和现金流量表的编制与分析；预测客户财务发展趋势；客户理财目标的内容与原则；理财规划方案的主要内容；争端解决处理的步骤。,2019/2/23,金融学院.张延良,2,第二章 理财规划工作流程和工作要求,本章教学难点：理财规划服务合同的主要条款；客户个性偏好分析模型和心理分析模型；客户财务状况的分析。,2019/2/23,金融学院.张延良,3,工作流程,第一步：建立客户关系（交谈、沟通、确立） 第二步：收集客户信息（财务信息、非财务信息、期望理财目标） 第三步：财务分析与

2、评价（编制财务报表、分析财务状况） 第四步：制定理财规划方案（确定目标、制定具体理财方案、交付方案） 第五步：实施理财规划方案 第六步：持续提供理财服务,2019/2/23,金融学院.张延良,4,第一节 建立客户关系,一、与客户交谈和沟通 1.交谈态度：尊敬、真诚、理解和包含、自知 2.交流手段：语言、行为 3.交流的技巧：关注、倾听、反应,电话、互联网、书面、当面,2019/2/23,金融学院.张延良,5,第一节 建立客户关系,二、确定客户关系 1.签订理财规划服务合同 2.理财规划服务合同的形式与内容,2019/2/23,金融学院.张延良,6,1.签订理财规划服务合同,理财规划服务合同一般

3、一式两份，理财规划师所在机构和客户各执一份，并妥善保管。,2019/2/23,金融学院.张延良,7,2.理财规划服务合同的形式与内容,1.当事人条款（主要是客户和理财规划师所在机构） 2.鉴于条款 3.委托事项条款 4.理财服务费用条款 5.陈述与保证条款 6.当事人权利与义务 7.违约条款 8.争议解决 9.特别声明,2019/2/23,金融学院.张延良,8,第二节 收集客户信息,一、客户的非财务信息的收集与整理,2019/2/23,金融学院.张延良,9,客户个人非财务信息调查表,2019/2/23,金融学院.张延良,10,客户个人非财务信息调查表（续）,2019/2/23,金融学院.张延良

4、,11,客户风险偏好,2019/2/23,金融学院.张延良,12,第二节 收集客户信息,二、客户财务信息的收集与整理 1.客户的财务收支：收入、支出 收入包括工资收入（一般工资收入、津贴、奖金）、投资收益（实业投资、金融投资、不动产投资、艺术品投资等收益）、退休金收入等 支出包括经常性支出和非经常性支出,2019/2/23,金融学院.张延良,13,客户目前年收入,2019/2/23,金融学院.张延良,14,客户年支出,2019/2/23,金融学院.张延良,15,二、客户财务信息的收集与整理,2.客户的资产与负债情况：资产、负债,2019/2/23,金融学院.张延良,16,客户的实物资产表,20

5、19/2/23,金融学院.张延良,17,客户的金融资产表,2019/2/23,金融学院.张延良,18,客户个人债务情况表,2019/2/23,金融学院.张延良,19,客户所负企业债务情况,2019/2/23,金融学院.张延良,20,3.客户的社会保障信息,2019/2/23,金融学院.张延良,21,4.客户的风险管理信息,人身保险 财产保险 责任保险,2019/2/23,金融学院.张延良,22,5.客户的遗产管理信息,2019/2/23,金融学院.张延良,23,第二节 收集客户信息,三、了解客户的期望理财目标,2019/2/23,金融学院.张延良,24,客户的期望理财目标,2019/2/23,

6、金融学院.张延良,25,第三节 财务分析与评价,一、编制客户财务报表 1.编制个人资产负债表,2019/2/23,金融学院.张延良,26, 资产负债表 年 月 日 单位：元,2019/2/23,金融学院.张延良,27,2019/2/23,金融学院.张延良,28,2019/2/23,金融学院.张延良,29,2.编制现金流量表 年,2019/2/23,金融学院.张延良,30,赵先生今年40岁，在一家公司担任高级管理人员，每月税后收入10，000元。其妻孙女士为某高校教师，每月税后收入在8，000元左右。赵先生的父母早已离世，他们唯一的孩子今年12岁，正在读小学六年级。,2019/2/23,金融学院

7、.张延良,31,赵先生一家原先居住的房屋现值110万元，目前租给了一对外籍白领夫妇，每月可获租金收入6，000元。现在他们居住在2003年贷款购置的第二套房中，市值90万元，目前贷款余额尚余15万元，预计两年即可还清。 除了两处房产外，他们还有30万元的国债，每年可获利息收入约10，000元。他们还购买了20万元的信托产品，每年的收益在10，000元左右。另有各类银行存款约40万元（不考虑利息收入）。,2019/2/23,金融学院.张延良,32,他们的支出情况如下：每月按揭还款额为6，000元，全家每个月的日常支出约为5，000元左右。此外，赵先生一家每年还要发生10，000元左右的旅游支出。

8、,2019/2/23,金融学院.张延良,33,听过一次理财讲座后，赵先生觉得有必要对财产进行一番规划。赵先生主要考虑了以下几个方面的问题： 1、赵先生夫妇原先对保险了解不多，除参加基本社会保险外没有购买任商业保险。听完讲座后赵先生觉得有必要加强风险管理，赵先生决定首先请专家为全家设计一个保险规划。,2019/2/23,金融学院.张延良,34,2、他们计划在孩子高中毕业后（18岁，从2011年当年开始）送往国外读书（本硕连读共六年）。预计届时在国外就读每年所需费用为12万元，并且学费将每年上涨3%，赵先生又希望专家能为他制定一个子女教育规划。（要求投资收益率为6%）,2019/2/23,金融学院

9、.张延良,35,3、由于经常出差在外，出于万一的考虑，赵先生决定提前拟定一份遗嘱对财产分配进行安排，这同样需要专家的意见。 提示：1、信息收集时间为2005年1月，资料截止时间为2004年12月31日。,2019/2/23,金融学院.张延良,36,赵先生资产负债表 2004年12月31日 单位：元,2019/2/23,金融学院.张延良,37,2019/2/23,金融学院.张延良,38,2019/2/23,金融学院.张延良,39,赵先生家现金流量表 2004年 单位：元,2019/2/23,金融学院.张延良,40,第三节 财务分析与评价,二、分析客户的财务状况 （一）客户的资产负债分析： 1.资

10、产情况分析 资产计价方法：客户资产的价值应以当前市场公允价值为定价依据：原始价值与现值 客户资产的分类：现金与现金等价物、其他金融资产、其他个人资产,2019/2/23,金融学院.张延良,41,二、分析客户的财务状况,（一）客户的资产负债分析： 2.负债情况分析 负债的分类 1.短期负债：1年以下 2.中期负债：15年 3.短期负债：5年以上,2019/2/23,金融学院.张延良,42,二、分析客户的财务状况,（一）客户的资产负债分析： 3.净资产情况分析 净资产=资产总额-负债总额 净资产比率高低的分析,2019/2/23,金融学院.张延良,43,二、分析客户的财务状况,（二）现金流量表分析

11、 现金流量表的作用： 1.能够说明客户现金流入和流出的原因 2.可以深入反映客户的偿债能力 3.能够反映理财活动对财务状况的影响,2019/2/23,金融学院.张延良,44,二、分析客户的财务状况,（二）现金流量表分析 现金流量表分析重点： 1.具体分析各收入支出项目的数额及其在总额中所占的比重 2.对财务状况影响较大的经常性项目应重点关注 3.努力保持正净现金流量,2019/2/23,金融学院.张延良,45,二、分析客户的财务状况,（三）财务状况比率分析 1.结余比率： 结余比率=结余/税后收入 赵先生家的结余比率 =166，000/308，000=54%,是否偏高？,2019/2/23,金

12、融学院.张延良,46,二、分析客户的财务状况,（三）财务状况比率分析 2.投资与净资产比率： 投资与净资产比率=投资资产/净资产 赵先生家的投资与净资产比率： 500，000/2，750，000=18.2%,是否偏低？,2019/2/23,金融学院.张延良,47,二、分析客户的财务状况,（三）财务状况比率分析 3.清偿比率=净资产/总资产 赵先生家的清偿比率=275万/290万=94.8% 4.负债比率=负债总额/总资产 赵先生家的负债比率=15万/290万=5.2%,是否偏高？,2019/2/23,金融学院.张延良,48,二、分析客户的财务状况,5.负债收入比率=负债/税后收入 赵先生家的负

13、债收入比率=150，000/308，000=48.7% 6.流动性比率=流动性资产/每月支出 赵先生家的流动性比率=40万/14.2万=2.82,2019/2/23,金融学院.张延良,49,第四节 制定理财方案,一、确定客户理财目标 1.理财目标的内容：实现财务安全、追求财务自由 消费支出的合理 个人财富的增加 生活期望的满足 个人财务的安全 退休财产的积累与传承,2019/2/23,金融学院.张延良,50,第四节 制定理财方案,一、确定客户理财目标 2.理财目标的确定 确定原则： 必须具有现实性 有利于改善客户的财务状况 目标要具体明确 必须考虑客户的现金准备 要兼顾不同的期限和先后顺序,2

14、019/2/23,金融学院.张延良,51,处于不同年龄阶段的客户理财目标,2019/2/23,金融学院.张延良,52,第四节 制定理财方案,二、制定理财规划方案 理财方案的基本构成（一般包括八个部分） 一、重要提示 二、方案摘要 三、客户当前财务状况（全面综合、深入细致、真实准确） 四、理财目标（分析客户财务基础、分析客户期望目标、分析客户类型）,2019/2/23,金融学院.张延良,53,二、制定理财规划方案,理财方案的基本构成（一般包括八个部分） 五、假设条件 六、策略与建议 七、理财效果预测（现金流量预测、资产负债情况预测、财务状况变动的综合评价） 八、附录和备查文件 理财规划建议书案例

15、1.doc 理财规划建议书案例2.doc,2019/2/23,金融学院.张延良,54,二、制定具体规划方案,1.现金规划 2.消费支出规划 3.教育规划 4.风险管理与保险规划 5.税收筹划 6.投资规划 7.退休养老规划 8.财产分配与传承规划,2019/2/23,金融学院.张延良,55,第四节 制定理财方案,三、交付理财规划方案 1.首次交付 （1）制作文件文本：注意事项 （2）交付方案文本 协助客户理解理财方案 客户自行理解,2019/2/23,金融学院.张延良,56,第四节 制定理财方案,三、交付理财规划方案 2.方案的修改 根据其他专业人士的意见改进理财方案 根据客户意见改进理财方案

16、 因理解差异而修改理财方案,2019/2/23,金融学院.张延良,57,第四节 制定理财方案,三、交付理财规划方案 3.客户声明 已经完整阅读该方案 信息真实准确，没有重大遗漏 理财规划师已就重要问题进行了必要解释 接受该方案,2019/2/23,金融学院.张延良,58,第五节 实施理财规划方案,一、取得客户授权 理财方案的具体执行人员： 1、理财规划师 2、客户指定的其他专业人员 3、客户本人 取得客户授权是理财规划师开始实施理财方案的第一步。 客户授权：代理授权、信息披露授权,2019/2/23,金融学院.张延良,59,第五节 实施理财规划方案,二、客户声明 1、关于理财规划师资质的声明

17、2、关于客户许可的声明 3、关于实施效果的声明：理财规划师并为对客户理财方案的实施效果做出任何收益保证 4、其他双方认为应当声明的事项,2019/2/23,金融学院.张延良,60,第五节 实施理财规划方案,三、具体实施 1、时间因素：分清轻重缓急、前后次序 2、人员因素：建立分工合理、知识结构合理的实施团队 3、资金因素：资金时效、资金充足,2019/2/23,金融学院.张延良,61,第五节 实施理财规划方案,四、文件存档管理 相关的文件资料包括：会议记录、财务分析报告、授权书等。 五、理财计划实施中的争端处理 1、协商 2、调解 3、诉讼或仲裁,2019/2/23,金融学院.张延良,62,第

18、六节 持续提供理财服务,一、定期对理财方案进行评估 适用情况：监控和评估 评估频率：取决于客户的资本规模、客户个人财务状况变化幅度、客户的投资风格等。 评估步骤： 1、回顾客户的目标和要求 2、评估当前方案的效果 3、研究环境的变化 4、考虑是否修改原方案 5、向客户解释新方案 6、实施新方案,2019/2/23,金融学院.张延良,63,第六节 持续提供理财服务,二、不定期的信息服务和方案调整 当发生以下情况时，应当提供不定期的信息服务： 1、宏观经济的重要参数发生变化 2、金融市场中的重大变化 3、客户自身情况的突然变动,2019/2/23,金融学院.张延良,64,第六节 持续提供理财服务,二、不定期的信息服务和方案调整 方案调整程序： 1、情况说明 2、会谈记录 3、客户声明 4、方案确认 5、修订执行计划,