中小企业融资现状及对策分析毕业设计论文.doc

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1、本科生毕业论文 中小企业融资现状及对策分析中小企业融资现状及对策分析 以漯河市中小食品企业为例 I 摘要摘要 截止 2010 年底中国中小企业总数已占全国企业总数的 99%以上，创造的最 终产品和服务价值相当于国内生产总值的 60%左右，在繁荣经济、推动创新、 扩大出口、增加就业等方面发挥了重要作用。但是，融资难是多年来制约中小 企业发展的重大“瓶颈” 。在中小企业对国民经济发挥越来越重要作用，以及 国家对中小企业各方面政策扶持力度不断增大的今天，研究中小企业融资现状 及对策，使中小企业结合自身特点更好运用国家政策解决融资难的问题就更具 有现实意义。 本论文主要对中小企业的融资现状作出阐述的基

2、础上，针对漯河市中小食 品企业在融资的过程中存在的问题进行研究，找出解决中小食品企业融资难的 对策。本文按照提出问题、分析问题、解决问题的思路对漯河市中小食品企业 的融资问题进行研究，并找出解决的对策。 关键词：关键词：中小企业；融资；信用担保 II Abstract By the end of 2010 the Chinese small and medium-sized enterprise total already accounts for the enterprise, create more than 99% of the total number of the final pro

3、duct and service value equivalent to about 60% of GDP, in economic prosperity, promote innovation and to expand exports and increasing employment has played an important role. But of financing DuoNian is restricted to restrict the development of small and middle-sized enterprises major “bottleneck“.

4、 In the small and medium- sized enterprise to the national economy play more and more important role of small and medium enterprises, as well as the national various aspects of policy support strength increasing today, small and medium-sized enterprise research financing status and countermeasures,

5、and make small and medium-sized enterprise combining the characteristics of their better use the policy to solve the problem of financing difficulties has more practical meaning. This thesis mainly for small and medium-sized enterprise financing status to the paper, for Luohe small and medium-sized

6、food enterprises in the financing process, and find a solution to the financing difficulties of small and medium-sized food enterprises countermeasures. Ask questions, analyze problems, and solutions to those problems Luohe City, the financing problems of small and medium-sized food companies to con

7、duct research and find out the countermeasures. Keywords: Small and medium-sized enterprise; Financing; Credit Guarantee III 目目 录录 1引 言 1 2中小企业融资的相关理论 1 2.1 中小企业的含义和界定1 2.2 中小企业的特点及作用3 2.2.1 中小企业的特点 3 2.2.2 中小企业的作用 3 2.3 融资的相关理论4 2.3.1 融资的含义 4 2.3.2 融资的分类 4 3漯河市中小食品企业融资现状 4 3.1 背景资料4 3.2 融资现状 .5 3.2

8、.1 商业贷款渠道单一、数额小 5 3.2.2 在各种政策上受到不平等对待 5 3.2.3 社会金融服务跟不上 6 3.2.4 融资成本较高 6 4漯河市中小食品企业融资难的原因分析 6 4.1 漯河市中小食品企业融资难的外在原因 .6 4.1.1 国有商业银行的管理体制不能适应中小食品企业发展的需要 .6 4.1.2 资本市场的准入限制实际上把中小企业堵在了门外 .7 4.1.3 社会中介服务机构不能提供足够的融资服务 .7 4.1.4 政府对中小企业发展扶持力度不够 7 4.2 漯河市中小食品企业融资难的内在原因 .8 4.2.1 规模小、内部管理基础薄弱 8 4.2.2 信用等级低 8

9、4.2.3 信息不对称 9 4.2.4 融资渠道有限 9 5针对漯河市中小食品企业融资难的解决对策 9 5.1 发展社会中介组织 .9 IV 5.1.1 建立健全信用担保机制 10 5.1.2 运用保险和再保险手段 10 5.1.3 建立食品工业信用评估体系 10 5.1.4 鼓励组建食品行业财务公司 11 5.2 完善市场融资体系 11 5.2.1 组建地方性中小金融机构 11 5.2.2 积极利用民间借贷筹资 11 5.2.3 发展私募股权融资 12 5.3 发挥政府的支持性功能 12 5.3.1 信用环境的建设 12 5.3.2 行业协会等中介机构的引导 12 5.3.3 吸引外资 13

10、 5.3.4 发展漯河食品工业的政策性金融 13 5.4 提高自身素质，增强自身融资能力.13 5.4.1 强化信用观念，建立良好的银企关系 .13 5.4.2 苦练内功，不断提高自身实力 .14 5.4.3 建立健全财务管理制度，解决企业信息不对称的问题 .14 5.4.4 扩宽融资渠道，开辟融资新方式 .14 6结 论 .14 参考资料 16 致 谢 17 1 1 1引引 言言 随着我国市场经济进程的不断加快，截止 2010 年 9 月中国中小企业总数 已占全国企业总数的 99%以上，创造的最终产品和服务价值相当于国内生产总 值的 60%左右；占全国企业总数 99%的中小企业，提供了全国

11、80%的城镇就业岗 位，上缴的税收约为国家税收总额的 50%；中国 65%的发明专利、75%以上的企 业技术创新、80%以上的新产品开发，都是由中小企业完成的。这充分表明， 中小企业在繁荣经济、推动创新、扩大出口、增加就业等方面发挥了重要作用。 没有量大面广的中小企业的平稳较快发展，就没有整个国民经济的平稳较快发 展。 中小企业是我国国民经济和社会发展的重要力量，促进中小企业发展，是 持国民经济平稳较快发展的重要基础，是关系民生和社会稳定的重大战略任务。 但是，作为企业发展血液的资金，长期以来一直是影响中小企业发展的重大因 素。 “融资难”几乎成为制约每个在较快发展中的中小企业的“瓶颈” 。在

12、中小 企业对国民经济发挥越来越重要的作用，以及国家对中小企业各方面政策扶持 力度不断增大的今天，研究中小企业融资现状及对策，使中小企业结合自身特 点更好运用国家政策解决融资难的问题就更具有现实意义。 2 2中小企业中小企业融资的相关理论融资的相关理论 2.12.1 中小企业的含义和界定中小企业的含义和界定 中小企业是相对于大企业而言的，是指营业收入或者资产总额较小、职工 人数较少、管理组织简单、职责分工有限的企业。 不同国家、不同经济发展的阶段、不同行业对其界定的标准不尽相同，且 随着经济的发展而动态变化。各国一般从质和量两个方面对中小企业进行定义， 质的指标主要包括企业的组织形式、融资方式及

13、所处行业地位等，量的指标则 主要包括雇员人数、实收资本、资产总值等。量的指标较质的指标更为直观， 数据选取容易，大多数国家都以量的标准进行划分，如美国国会 2001 年出台 的美国小企业法对中小企业的界定标准为雇员人数不超过 500 人，英国、 欧盟等在采取量的指标的同时，也以质的指标作为辅助。虽然，世界上各国对 2 中小企业的界定不同，但是，基本上都是基于定性和定向两个方面对中小企业 进行划分的。 表 2-1 为我国对中小企业的划分为我国对中小企业的划分 行业名称行业名称指标名称指标名称单位单位中型中型小型小型微小微小 从业人员数人300-100020-30020 工业工业 营业收入万元20

14、00-40000300-2000300 营业收入万元6000-80000300-6000300 建筑业建筑业 资产总额万元5000-80000300-5000300 从业人员数人20-2005-205 批发业批发业 营业收入万元5000-400001000-50001000 从业人员数人50-30010-5010 零售业零售业 营业收入万元500-20000100-500100 从业人员数人300-100020-30020 交通运输交通运输 营业收入万元3000-30000200-3000200 从业人员数人300-100020-30020 邮政业邮政业 营业收入万元2000-30000100

15、-2000100 从业人员数人100-30010-10010 住宿餐饮住宿餐饮 营业收入万元2000-10000100-2000100 农林牧渔农林牧渔营业收入万元500-2000050-50050 从业人员数人100-20020-10020 仓储仓储 营业收入万元1000-30000100-1000100 资产总额亿元0.5-10.20.50.2房地产房地产 开发经营开发经营营业收入亿元0.1-200.010.10.01 从业人员数人100-20010-10010 信息传输信息传输 营业收入亿元0.1-100.01-0.10.01 从业人员数人100-30010-10010软件和软件和 信息

16、技术信息技术营业收入万元1000-1000050-100050 从业人员数人100-30010-10010租赁和租赁和 商务服务商务服务资产总额亿元0.8-120.01-0.80.01 从业人员数人300-1000100-300100 物业管理物业管理 营业收入万元1000-5000500-1000500 其他其他从业人员数人100-30010-10010 3 资料来源：资料来源：2011年6月18日，工业和信息化部、国家统计局、国家发展和改革委员会、财 政部联合印发了关于印发中小企业划型标准规定的通知 2.22.2 中小企业的特点及作用中小企业的特点及作用 2.2.1 中小企业的特点 （1）

17、生产规模小。中小企业由于资本存量水平低，资信程度不高，筹措 资金也相对困难，因此生产规模扩张缓慢，技术创新能力弱，在花色、品种、 质量、标准、文化程度和技术含量等方面都难以与大型企业相比，生产规模相 对较小。 （2）数量大，分布范围广。无论是发达国家还是发展中国家，中小企业 在数量上都占绝对优势。2010 年中国中小企业占全国企业总数的 99%，中小企 业经营范围广泛，几乎涉及社会经济和生活的各方面，在制造业、服务业、建 筑业、农业、运输业、批发零售业等竞争性领域无所不在。 （3）经营方式灵活多样。中小企业有投资少、见效快的特点，其经营范 围宽和经营项目丰富，经营体制灵活。当经济波动时，有“船

18、小好掉头”的优 势，能跟上时代步伐，很快转向，适应市场的快速变化，比管理层次多、组织 结构复杂的大型企业更具快速反映优势。 （4）竞争力弱，寿命短，停业破产率较高。当然，中小企业“船小好掉 头”是优势，但真正要在经营中取得有利地位，还需“船大好冲浪”的大型企 业。美国每年有 60 万家中小企业注册，但其中 30 万家只能经营一年半，能维 持经营 10 年的不到一成。 2.2.2 中小企业的作用 根据有关资料，到目前为止，我国大约有中小企业 4200 多万户，占企业 总数的 99.8%，经工商注册的中小企业数量 460 万户个体、私营企业达 3800 万 户。中小企业所创造的最终产品和服务的价值

19、占国内生产总值的 60%左右，生 产的商品占社会销售总额的 60%，上缴的税收已经超过总额的一半，提供了全 国 80%左右的城镇就业岗位。包括民营企业在内的中小企业成为扩大就业的主 渠道。提供了大约 75的城镇就业岗位，不仅安置了大量的城市下岗职工，还 吸收了大批农村剩余劳动力，有效解决了农村剩余劳动力的转移和就业问题， 缓解劳动力供求矛盾，从而保证了社会的稳定和经济的发展。中小企业正成为 我国创新的主力军。 4 2.32.3 融资融资的相关理论的相关理论 2.3.1 融资的含义 融资是指企业从自身生产经营现状及资金运用情况出发，根据企业未来经 营与发展策略的需要，通过一定的渠道和方式，利用内

20、部积累或向企业的投资 者及债权人筹集生产经营所需资金的一种经济活动。企业融资是指企业通过各 种途径和方式筹措企业生存和发展所必需的资金的活动。企业融资是指企业向 外部有关单位和个人以及从企业内部筹措生产经营所需资金的财务活动。 2.3.2 融资的分类 企业的融资方式主要有内部融资和外部融资两种，外部融资又包括直接融 资和间接融资。 内部融资，是指企业不依赖外部资金，而是在本单位内部筹集所需的资金， 它主要是通过以前的利润留存进行资本纵向积累的一种融资方式。其来源一是 企业自身的积累；二是某些暂时闲置的可以用来周转的资金，如折旧准备等。 外部融资包括间接融资和直接融资两种形式。 （1）间接融资

21、间接融资，是指企业向商业银行和其他金融机构申请贷款融得资金。 （2）直接融资 直接融资，是指不借助银行等金融机构，直接与资本所有者协商融通资金 的一种融资方式。具体来说，直接融资的方式主要有投入资本、发行股票、发 行债券等。 3 3漯河市中小食品企业融资现状漯河市中小食品企业融资现状 3.13.1 背景资料背景资料 漯河市地处河南省中南部,属于黄淮平原农区,现辖2县3区,人口260多万人。 计划经济时期,漯河仅是一个县级市,没有布局大型工业项目,所以工业基础比 较薄弱。1986年,漯河市成为地级市之后,立足于当地丰富的农产品资源,围绕 “农产品”做文章,大力发展以农产品为原料的食品加工业,先后

22、制定了一系列 促进食品工业发展的优惠政策和食品工业园发展规划,并积极引导中小食品企 5 业集聚发展,形成良好的集群效应。 20年来,漯河以建设现代食品产业基地为目标,以培育、壮大食品产业龙头 企业、膨胀食品产业群体规模为出发点,以拉长产业链条、调整产业结构为方 向,以强化食品工业园区建设为载体,充分利用国内外产业、项目、技术、资本 向中西部地区集聚的机遇,积极实施产业集群战略,食品产业集群已经形成规模,为 进一步发展奠定了坚实的产业基础。目前,三环食品城、澳的利工业园初具规 模,形成了以肉类加工、粮食加工、饮料制造、果蔬加工等四大产业链为主导, 以冷鲜肉、肉制品、专用面粉、方便食品、休闲食品、

23、葡萄糖饮料、奶制品、 酿酒、调味品等产品为主体,覆盖28个食品产业大类、数千个品种的食品生产 加工基地。 3.23.2 融资现状融资现状 食品工业是漯河的主要财源和支柱产业。它不仅有效地促进了区域经济的 发展, 而且获得了河南省惟一“食品工业基地市”的称号。更重要的是漯河食 品工业的成功发展为我国农村工业化提供了一个典型案例, 为我国欠发达地区 全面建设小康社会寻求了一条有效路径, 为我国中部崛起战略实施提供了一个 新的启示。而在漯河市食品工业企业中有6000 多家是中小企业, 占食品工业 企业的99%。食品工业融资问题, 主要就是集中在这些中小企业的身上。 对于融资难这一普遍问题，河南省漯河

24、市中小食品企业亦不例外，中小食 品企业融资问题同样困扰着漯河市的中小企业和相关部门。其融资问题主要表 现在以下几个方面： 3.2.1 商业贷款渠道单一、数额小 形式上看，目前我国中小企业融资渠道比较丰富，包括银行贷款、发行股 票或债券、金融租赁、典当融资、民间借贷以及近年来兴起的风险投资等多种 形式。但是，中小企业融资的主要渠道商业银行贷款数量非常少。据中 国私人经济年鉴(2002)提供的数据表明，我国民营企业向国有商业银行借款， 感到困难和很困难的占 63.3%。据统计，60.5%的中小企业没有 1-3 年的中长期 贷款，即使获得中长期贷款的中小企业，其借贷资金的满足率也较低，种种能 满足需

25、要的仅有 16%。根据全国工商联 2008 年上半年多次去江苏、浙江等地区 的调研，发现目前东南沿海中小企业面临的最突出的困难是资金紧张问题。最 致命的是中小企业很难从银行获得足额的贷款，大量的中小企业被迫转向民间 融资。 6 3.2.2 在各种政策上受到不平等对待 目前，国家依然重点扶持国有经济，仍旧通过一定的计划手段对国有企业、 大型企业进行融资方面的倾斜，中小企业面临着许多限制其发展的不平等政策。 在筹资成本上，中小企业明显高于其他类型的企业；在银行的利率政策上，中 小企业利率浮动的幅度竟高达 50；在融资权上，中小企业和大型企业相比， 也明显不一样。 3.2.3 社会金融服务跟不上 目

26、前，社会上几乎找不到专门为中小企业融资服务的机构或团体。尤其是 中小企业的信用担保体系，建设进程极为缓慢。中小企业如果想要在融资问题 上进行咨询或取得技术支持以及担保等各方面的帮助，可以说是相当困难的。 3.2.4 融资成本较高 企业融资成本包括利息支出及筹资费用。与国有大中型企业相比，中小企 业在借款时，不仅无法享受优惠的年利率，而且还要支付比国有大中型企业多 得多的浮动利息。同时，由于银行对中小企业的贷款一般采取抵押和担保的方 式，不仅手续繁杂，而且中小企业还要付出诸如担保费、抵押资产评估费等相 关费用，其融资成本可想而知。融资渠道的狭窄和闭塞，使得中小企业为求发 展不得不向民间高利借贷，

27、而这些无形中加大了中小企业的经营负担，使中小 企业在市场竞争中处于不利地位。由此可以看得出，中小企业融资的境况十分 困窘。 4 4漯河市中小食品企业融资难的原因分析漯河市中小食品企业融资难的原因分析 在国际金融危机的冲击下，中小企业受的影响应当说是首当其冲的，融资 难，贷款难，资金短缺这是最主要的问题，已经成为制约中小企业发展的瓶颈， 引起了中央领导高度重视和社会各界的广泛关注。中小企业融资难、贷款难应 该说也是一个世界性的难题，从我国看，既有体制机制问题等外部因素，也有 中小企业自身的问题。 4.14.1 漯河市中小食品企业融资难的外在原因漯河市中小食品企业融资难的外在原因 4.1.1 国有

28、商业银行的管理体制不能适应中小食品企业发展的需要 （1）根据目前的制度安排, 漯河市各商业银行的企业授信额度以及大额 7 贷款的审批权限都集中在省级分行。中小企业即使提出了很好的贷款项目, 也 必须上送到省级分行进行申报审批。这样做的好处是有利于控制贷款风险, 成 本和代价是增加了中小企业的融资成本( 包括时间成本) , 降低了获得贷款的 可能性。 （2）商业银行的风险约束机制与利益驱动机制之间存在着严重的不对称 和不协调。国有商业银行层层提出了贷款责任终身制的要求, 以及新增贷款不 良比率为零的要求。在这种情况下, 大家都去争抢黄金客户, 甚至对少数企业 超额授信,甚至出现“贷款垒大户”的现

29、象。而对大量中小企业呢, 商业银行 的态度是“多贷不如少贷、少贷不如不贷” 。 （3）抵押担保环节过多、收费标准过高。中小企业在办理贷款时, 不仅 要支付正常的银行贷款利息, 还要按贷款额度支付担保费用和反担保的抵押登 记费用; 贷款抵押的手续非常烦琐, 即使小额短期贷款, 同样需要面对烦琐的 过程。评估、登记实际收费相对也较高, 且存在随意性。因此，中小食品企业 大量的融资需求都没有能够得到满足和支持。 4.1.2 资本市场的准入限制实际上把中小企业堵在了门外 除了银行贷款以外, 企业融资的另外一个重要渠道是通过资本市场的直接 融资。可是, 我国中小企业一般很难通过这个渠道解决资金的融通问题

30、, 因为 它们很少能够具备证券市场上筹集资金的资格和条件。 例如, 我国公司法规定设立股份有限责任公司的注册资本为500 万元, 上市公司股本总额不少于1000 万元, 这些硬性条件已经决定了绝大多数中小 企业与沪深两大主板市场无缘。我国大部分中小企业的经营规模和管理能力远 未能达到要求。同样, 根据目前的金融制度和政策, 企业债券发行的审批条件 也很严格, 要求也很高, 这样也就决定了漯河市绝大部分中小食品企业不可能 通过发行企业债券实现自己的融资要求。 4.1.3 社会中介服务机构不能提供足够的融资服务 目前, 为企业提供融资服务的社会性中介服务机构, 不仅数量实在太少, 而且运行普遍不规

31、范, 服务功能大量不到位。正是由于我国社会服务体系的不 健全和社会服务体制的不完善, 一方面增加了中小企业获得信贷资金的交易成 本, 另一方面也增加了中小企业获得银行信贷支持的实际难度。 4.1.4 政府对中小企业发展扶持力度不够 （1）政府的各项法律、法规、政策的不健全 8 针对中小企业融资难的问题，政府相继出台了一些法律、法规和政策，希 望从法律上改善中小企业融资难的状况，为中小企业创造一个良好的融资环境 和提供制度保障。例如，九届全国人大常委会第二十八次会议通过的中小企 业投资法 中小企业信用担保法等。以上相关法律、法规、政策的出台， 虽然在法律的形式上对中小企业的创立、发展及融资创造了

32、最有利的环境及提 供了相应的法律保障，但是它们在很大程度上缺乏法律应有的刚性约束，更趋 向于政策性的因素，并没有提供更多实质性的措施。 （2）政府对中小企业的金融扶持力度不够 借鉴外国对中小企业扶持的政策，我国对中小企业的金融扶持力度不够主 要表现在以下几个方面：第一，我国缺少专门为中小企业服务的金融机构。以 日本为例，日本为中小企业提供贷款的专门金融机构有国民金融库、中小企业 金融库、环境卫生金融库和商业组合中央金库等，不但数量多，而且贷款利率 和期限都非常优惠。而我国类似的机构只是凤毛麟角，而且服务质量远未能满 足我国中小企业发展的速度。第二，没有面向中小企业的政府专项资金。目前， 我国中

33、小企业外部融资主要来源于银行借款，而银行贷款本身就存在着很多问 题，再加上中小企业本身的局限性，来自于商业银行的贷款就很有限，银行的 贷款大多涌向了规模和信用比较好的大企业。 4.24.2 漯河市中小食品企业融资难的内在原因漯河市中小食品企业融资难的内在原因 实际上，中小食品企业能否取得商业银行贷款关键在于自身。由于中小食 品企业自身规模小，管理基础薄弱，抗风险能力低，财务信息透明度低等各方 面的原因，更加剧了中小食品企业的融资难度。 4.2.1 规模小、内部管理基础薄弱 一方面，中小食品企业受生产资源和人才资源等方面的限制，中小食品企 业的资源普遍相对短缺，管理机构简单，专业性不强，内部控制

34、制度不健全。 很多中小食品企业不设财务机构，没有专职财务管理人员；另一方面，许多中 小食品企业仍经常在盈亏平衡的边缘，使其无暇全面、系统的考虑内部管理的 有效性，财务管理工作是企业内部管理的一个组成部分，其有效性自然无从谈 起。 4.2.2 信用等级低 漯河食品工业的6000 多家中小企业, 绝大多数经营方式粗放, 财务管理 不健全, 财务信息真实性很低, 尤其是缺乏信用记录, 一些中小企业出于多种 9 因素考虑, 不愿如实向银行申报拥有的资产和企业的负债, 因此, 银行很难对 企业进行真正的信用登记评定, 只能要求以物品、价值品抵押, 或提供担保作 为贷款保证, 进而也就增加了中小企业贷款的

35、难度和成本。同时, 由于没有能 够有效地建立社会信用体系, 没有能够创造较好的社会信用环境, 因此, 逃废 债现象时有发生。 4.2.3 信息不对称 对于上市企业而言，很多信息是公开的，银行能够以极低的成本获得信息； 对于非上市的大企业，银行也能通过供货商、消费者和企业职工等渠道获得其 经营的信息。而对于漯河市中小食品企业则不同，中小食品企业的信息基本上 是内部化的、不透明的，银行和其他金融机构很难通过一般的渠道获得经营管 理等方面的信息。所以，在中小食品企业寻求贷款和外源性资金时无法向金融 机构提供令人信服的信息，以证明其偿还贷款的能力。银行为规避自身经营风 险和降低经营成本，只有选择不向中

36、小食品企业借款。 4.2.4 融资渠道有限 在直接融资上，现行的上市额度管理机制决定了中小企业很难争取到发行 股票上市的机会；在发行债券上，因中小企业发行额度小也难以获得。在间接 融资上，由于中小食品企业本身素质不高，人才缺乏，内部组织关系不稳定， 规模效益差等原因，往往难以满足银行等金融机构的贷款条件。再加上我国金 融机构对中小企业一定程度的“歧视”和贷款手续的复杂、耗时长等，更使得 中小企业难以取得银行贷款。在中间业务方面，满足中小食品企业交易需要的 结算工具少，国有商业银行很少对中小食品企业办理托收承付和票据贴现等业 务，由于资金结算渠道不通畅，资金进账时间长，甚至发生梗阻，因而，使得

37、很多一部分中小食品企业使用现金结算，加大了交易成本，削弱了中小食品企 业的竞争实力。 5 5针对漯河市中小食品企业融资难的解决对策针对漯河市中小食品企业融资难的解决对策 5.15.1 发展社会中介组织发展社会中介组织 这里的中介机构是指那些为企业融资需求与商业银行等金融机构牵线搭桥 的中间人。中介机构相对于单个的资金需求者和供应者来说, 具有以下几个优 10 势: 信息优势、规模优势和风险分散优势。其中最有效率的中介机构就是地方 的行业协会。行业协会具有内部功能, 例如标准制定、信息交流与协调, 和外 部功能: 沟通与谈判、参与立法和市场推广。 因此, 行业协会更应当在融资方面发挥积极作用。在

38、浙江温州、台州等地,许 多银行喜欢与行业协会打交道, 通过行业协会开展业务, 银行与行业协会关系 十分密切, 行业协会在一定程度上充当了银企之间的中介。参照我国经济发达 地区的成功经验, 漯河食品工业的行业协会应当着力开拓以下业务。 5.1.1 建立健全信用担保机制 降低金融机构贷款的风险成本, 必须建立健全信用担保机制。在这个方面,浙 江省湖州市的做法值得借鉴。浙江省湖州市工商行政管理部门筹资400 万元, 成立了湖州城区个体私营企业责任担保有限责任公司, 隶属个体私营企业协会。 该公司参照国际惯例, 集合群体力量, 为个体私营企业发展提供融资服务,发 起人及出资人以其出资额的一定倍数为限担

39、当风险。并坚持较为严格的加入公 司条件, 须交纳入公司的互助金( 最低额不少于5 万元) , 用于担保贷款的垫 底资金。互助金以担保公司的名义在银行开户, 享有同期银行存款利息, 每年 计算支付给出资人。凡入会的单位都可以申请贷款担保, 经公司审查, 原则上 按“存一贷三至五”的比例执行, 最多不超过担保公司自有资金的50%。借款 人获得贷款还需要向担保公司一次性交纳一笔“风险金”, 以用于防范意外损 失的补偿和业务服务费用。 5.1.2 运用保险和再保险手段 针对漯河食品工业的产业特征, 可以由行业协会组织企业或保险机构出资 建立起农业生产政策性保险公司、漯河中小企业产业保险公司, 大力发展

40、农业 保险、企业产业保险和出口信用保险等,为商业银行等金融机构和其他授信部 门提供授信保险, 如借款单位不能如期按量归还借款, 则保险机构提供相应保 险赔付, 从而减少信贷风险顾虑; 也可以引入保险机构进驻或在漯河开展相关 保险业务。 在降低金融部门及其他机构的信贷风险的同时, 还应当充分考虑各担保机 构和保险机构的风险。为此, 漯河还要组建再担保机构, 或者加入中国再保险 公司, 参与信贷的再保险。但担保人或保险机构对其承保的巨大或特殊风险不 能承受时, 就有必要进入再保险市场进一步分散风险。为了切实保障信贷安全, 组建再担保机构就有其必要性。 11 5.1.3 建立食品工业信用评估体系 在

41、信用管理上借鉴国外企业信用数据库经验, 可以考虑由行业协会作为漯 河食品工业的内部人的信息优势, 出面建立起漯河食品工业信用评估体系。具 体分为两个层次: (1)建立漯河食品工业企业信用记录备案制度。结合银行政府相关部门的 信息, 对企业的经营信息、资本信用、质量信息、完税信息和法人行为信用等 情况建立起企业的信用记录档案库。 (2)建立行业内企业信用评级制度。结合专业机构对企业进行征信评估, 同时对已经掌握的企业信息加以认定, 对企业的征信状况做出正确判断和评价,以 降低金融机构信贷的信息成本。 5.1.4 鼓励组建食品行业财务公司 在漯河食品工业产业链条上, 有农业、屠宰、肉食加工、粮食加

42、工等企业, 这些企业由于生产上的特性生产、投资周期不完全同步, 资金需求也不完全同 步。因此, 客观上必然会出现一些企业在某一时间段缺乏资金, 而其他企业则 出现资金富余的现象。 因此, 企业可以共同出资组建为自己( 成员单位) 服务的食品行业财务公 司。使这些企业在一个整体的内部以成员身份相互调剂资金余缺, 以低成本的 方式筹集所需一部分的流动资金。 5.25.2 完善市场融资体系完善市场融资体系 5.2.1 组建地方性中小金融机构 为填补国有商业银行基层分支机构压缩和退出的现实, 从金融机构的合理 布局和稳定金融经济大局出发, 尽快组建地方性中小金融机构, 重点对服务区 域内中小企业进行量

43、身定做式的专业化服务。可以考虑在漯河新建地方性商业 银行或股权多元化的中小金融机构。可以以原有的城市商业银行为主, 多方吸 收民间资金, 按照国际标准, 在产权明晰, 法人治理结构完善, 内部控制机制 健全, 决策、执行、监督相互制衡, 运行高效的基础上, 新建股权多元化的商 业银行。或者可以通过财政注资并鼓励民间资本参股的作法, 组建股权多元化 的中小金融机构进驻漯河城市及乡村地区与农村信用社展开良性竞争, 降低企 业融资价格。当然这二者也可以同时并行。 5.2.2 积极利用民间借贷筹资 对于急需资金的很多中小企业来 12 说, 利用民间借贷资本不失为一种可行途径。民间借贷是一种直接的灵活的

44、融 资形式。从历史的观点看, 民间借贷是有其存在的理由的, 从当前民间借贷日 益庞大的市场可以看出它正以客观的难以阻挡之势向前发展。政府对于民间借 贷问题所能够采取的措施就是只能积极地“扬弃”而不是消极地“禁止” 。 最 高人民法院关于审理借贷案件的若干意见规定: 民间借贷双方当事人意思表 示要真实, 借贷行为要合法, 利率不能超过同期银行贷款利率的4 倍。与银行 信贷相比,民间借贷不规范, 但作为银行信贷的补充, 它为经济尤其是农村经 济发展作出了贡献。 5.2.3 发展私募股权融资 由于国内股票市场和上市公司存在诸多问题, 越来越多的专家提出了国内 企业应该先私募再上市的思路。在美国,私募

45、相对于公募而言, 私募的对象是 合格的机构投资人, 主要包括保险公司、资产管理公司等金融机构, 私募载体 包括股票、债券和可转换债券等多种形式。对于在中国特定市场环境下, 对于 漯河食品工业企业来说, 私募更主要的是指通过非公共市场的手段定向引入具 有战略价值的股权投资人, 在这方面中国网通就是一个成功的范例。 5.35.3 发挥政府的支持性功能发挥政府的支持性功能 从理论上讲, 在市场经济条件下, 资源配置应当主要由市场来完成。但即 使在完善的市场经济条件下, 政府的作用仍然不能忽视, 更何况我们当前还处 于经济发展的初级阶段, 社会主义市场机制和体制还很不完善。政府需要为自 己的食品工业发

46、展融资创造必要的社会条件和制度条件。 5.3.1 信用环境的建设 在行业协会建立企业征信数据库的基础上, 再整合当地工商、税务、人民 银行、银监会等部门信息, 建立起全市性的征信数据库系统。这个系统包括以 下三个子系统: 一是企业征信数据库, 二是行业征信数据库, 三是政府征信数 据库。如果能够建立起一个值得依赖的征信数据网络, 那么, 就足以提供优质 的信用服务。其次, 要加强信用的立法执法建设,加大信用执法的力度, 加强 对失信行为的约束力, 从制度上保证信用环境的形成和完善。 5.3.2 行业协会等中介机构的引导 行业协会是集群企业集体利益的代表, 是连接企业与企业、企业与政府、 企业与

47、金融机构的“桥梁” 。行业协会功能完善强大对行业产业的规范发展极 具推动作用。政府部门当前应当加强对协会的规划和建设指引, 尽快出台行业 13 协会管理办法, 推动行业协会向正确健康的方向发展。同时赋予行业协会一定 的职能和权限, 大力支持行业协会的发展, 把应当属于行业的社会职能尽快交 给行业协会, 把适宜行业协会行使的管理职能委托给行业协会, 增强协会的号 召力和凝聚力, 使其更好地为行业内企业融资服务。 5.3.3 吸引外资 吸引外资, 获取国际资本和国外先进技术与管理提升漯河食品工业是政府 的一项重要职能。一是利用外资在数量上应该有所突破, 漯河政府要舍得推出 一批好项目、大项目、好企

48、业、好资源来吸引外资, 使外商确实有利可图, 保 持外资的持续增长。二是利用外资要与产业结构调整相结合, 与产业发展战略 相结合, 加强产业引导, 突出重点提高质量。三是引进外资的形式方式要有突 破。 5.3.4 发展漯河食品工业的政策性金融 一是由政府出资建立起政策性担保公司, 作为对民间担保公司的补充, 为 那些民间担保公司不愿或无力担保的但是确实有担保必要和前途的企业项目进 行担保; 二是由政府出资吸收产业和社会闲散资金建立起产业发展基金, 将资 金有偿交给有发展潜力的企业中短期使用; 三是政府组建中小企业投资公司, 专门投资于中小企业。其目的在于“政府出资做一些示范项目, 让民间知道有

49、 利可图。待到经营成功后, 政府资金再退出。示范项目成功后, 一旦放开就能 大规模发展” 。此外, 政府还应当为企业融资建立起利益与风险补偿机制, 包 括出台相应的担保机构的税收优惠政策, 降低土地出让金标准, 对发放中小企 业贷款较多的金融机构实施贴息、税收方面的奖励等。 5.45.4 提高自身素质，增强自身融资能力提高自身素质，增强自身融资能力 从根本上说，解决中小企业融资难的问题，关键还是在于中小企业自身。 中小企业应从自身寻找原因，不断提高自身的实力，强化信用意识，扩宽融资 渠道，逐步解决融资难的问题。 5.4.1 强化信用观念，建立良好的银企关系 诚信乃立业之本，信则立，不信则废。实践证明，凡是信用良好的中小企 业，在申请贷款过程中同样能够享受与国有企业和集团企业的待遇。在人们对 中小企业普遍存在偏见和不信任的情况下，中小食品企业只有从确立信用观念 入手，不断建立信用环境，提高信用等级，严格做到及时付息，按时还本，才 能得到政府和银行的支持。通过建立良好的银企关系，为企业融资提供良好的 14 环境。 5.4.2 苦练内功，不断提高自身实力 中小食品企业要开发适销对路的产品，加强经营管理，提高企业的经济效 益和还款能力。