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1、项目销售收入销售成本主营业务税金及附加主营业务利润费用销售费用市场推广费销售网络建设销售人员工资网点办公费用销售物流管理费用人员工资办公费用租金技术费用坏帐损失固定资产折旧待摊费用其他不可预见费财务费用费用合计：营业利润投资收益利润总额所得税精品文档，值得拥有三年收入计划表单位：万元第一年第二年第三年32,00058,000109,00025,16045,06283,3588891,6823,3335,95111,25622,3091,6332,7644,2275009061,2004667051,1132474085871001652383205801,0901,4162,2263,4383
2、4143750330042260881108108501162183736771,2729115716420202016029054505201,2003,0495,5108,8652,9025,74613,4444807001,2003,3826,44614,6445089672,1971 / 5精品文档，值得拥有净利润2,8745,47912,447二、资金需求预测1、三年现金流量预测见表53说明：1）现金收入中的销售收入按照当年能够收回现金的部分计算， 即扣除了应收账款的数额。2）应收账款的回收期按 60 天计算，即应收账款占销售额六分之一计；回收期的制订参照了同类企业上市公司的回收期长
3、短。3）应收账款的回收数额已扣除了坏账的部分，坏账按应收账款的7%计算。4）现金支出中的销售成本按照实际支付现金的部分计算， 即扣除了应付账款的数额。5）现金支出中的新增存货成本按照实际支付现金的部分计算， 即扣除了应付账款的数额。6）存货周期按照 120 天计算，即存货占销售成本的三分之一；存货周期的制订参照了同类企业上市公司的存货周期长短。7）应付账款的偿还期按 60 天计算，即应付账款占销售成本的六分之一；偿还期参照了同类上市公司的偿还期长短， 并结合应收账款的回收期长短制订。8）管理费用在计算现金支出时，扣回了折旧、摊销与坏账。2 / 5精品文档，值得拥有预计的三年现金流量表单位：万元
4、项目第一年第二年第三年期初现金余额09,72018,186现金收入销售收入26,66748,33390,833应收账款回收04,9608,990投资收益4807001,200现金收入合计：27,14753,993101,023现金支出销售成本20,96730,56356,947新增存货成本6,98912,51723,155应付账款偿还05,5918,616销售费用1,6332,7644,227管理费用1,1321,3731,982利息支出05201,200固定资产支出51035060长期投资4,8002,2005,000税金1,3962,6495,530贷款偿还0013,000现金支出合计：3
5、7,42758,527119,717现金盈余或短缺-10,2805,186-508贷款所得013,00030,000权益投入2000000期末现金余额9,72018,18629,492表 533 / 5精品文档，值得拥有2、资金需求根据公司的现金流量预计，为实现公司的销售目标，第一年资金需求为 2 亿元，第二年为 1.3 亿元，第三年为 3 亿元。第一年的资金需求 2 亿元 , 需从股东处募集 , 并作为注册资金。后几年的资金需求将考虑通过银行贷款解决。三、投资回报1、三年资产负债预测流动资产现金应收账款减：坏账备抵应收账款净值存货待摊费用固定资产原值减：累计折旧固定资产净值长期投资总资产负债
6、流动负债应付款短期负债所有者权益负债与所有者权益预计的三年资产负债表单位：万元第一年第二年第三年23,24642,35774,3139,72018,18629,4925,3339,66718,1673736771,2724,9608,99016,8958,38715,02127,786180160140510860920912484124196125084,8007,00012,00028,46649,96986,8215,59121,61646,0205,5918,61616,020013,00030,00022,87528,35340,80128,46649,96986,8214 / 5精
7、品文档，值得拥有表 54说明：1.本表中所有数据均来自收入计划表和现金流量表。2.待摊费用为公司开办费用200 万，按十年摊销。2、投资回报第一年股东投资 2 亿元，当年即可获得净利润 2875 万元，净资产达到 22875 万元，总资产 28，466 万元，投资收益率 35.33%, 净资产收益率 26.11%。第二年追加银行贷款1.3 亿元，可实现净利润 15190 万元，净资产达到 28，353 万元，总资产 49，969 万元 , 净资产收益率 35.95%。第三年再追加银行贷款3 亿元，可实现净利润 33608 万元，净资产达到 40，801 万元，总资产 86，821 万元，净资产收益率44.30%。5 / 5