平庄能源：内蒙古平庄煤业（集团）有限责任公司拟向公司进行股权转让所涉及赤峰瑞安矿业有限责任公司股东全部权益价值资产评估报告书.pdf

《平庄能源：内蒙古平庄煤业（集团）有限责任公司拟向公司进行股权转让所涉及赤峰瑞安矿业有限责任公司股东全部权益价值资产评估报告书.pdf》由会员分享，可在线阅读，更多相关《平庄能源：内蒙古平庄煤业（集团）有限责任公司拟向公司进行股权转让所涉及赤峰瑞安矿业有限责任公司股东全部权益价值资产评估报告书.pdf（26页珍藏版）》请在三一文库上搜索。

1、 赤峰瑞安矿业有限责任公司股东全部权益价值资产评估报告书 网址：http:/www.caa- 电话：010-88395166 传真：010-88395661 邮编 100044 地址：北京市西城区车公庄大街 9 号院五栋大楼 B1 栋 13 层 邮箱： 本评估报告共一册 本册为第一册 内蒙古平庄煤业（集团）有限责任公司拟内蒙古平庄煤业（集团）有限责任公司拟向向 内蒙古平庄能源股份有限公司内蒙古平庄能源股份有限公司 进行股权转让所涉及赤峰瑞安矿业有限责任公司进行股权转让所涉及赤峰瑞安矿业有限责任公司 股东全部权益价值股东全部权益价值 资产评估报告书资产评估报告书 中天华资评报字2011第1364

2、号 北京中天华资产评估有限责任公司北京中天华资产评估有限责任公司 20201111年年1111月月2121日日 赤峰瑞安矿业有限责任公司股东全部权益价值资产评估报告书 网址：http:/www.caa- 电话：010-88395166 传真：010-88395661 邮编 100044 地址：北京市西城区车公庄大街 9 号院五栋大楼 B1 栋 13 层 邮箱： 资产评估报告目录资产评估报告目录 声 明 . 1 摘 要 2 一、 委托方、被评估单位和业务约定书约定的其他评估报告使用者概况 4 二、 评估目的 7 三、 评估对象和评估范围 7 四、 价值类型及其定义 8 五、 评估基准日 9 六、

3、 评估依据 9 七、 评估方法 . 12 八、 评估程序实施过程和情况 . 18 九、 评估假设 . 19 十、 评估结论 . 19 十一、 特别事项说明 . 20 十二、 评估报告使用限制说明 . 21 十三、 评估报告日 . 22 附件 赤峰瑞安矿业有限责任公司股东全部权益价值资产评估报告书 网址：http:/www.caa- 电话：010-88395166 传真：010-88395661 邮编：100044 地址：北京市西城区车公庄大街 9 号院五栋大楼 B1 栋 13 层 邮箱： 1 声声 明明 一、 我们在执行本资产评估业务中，遵循相关法律法规和资产评估准则，恪守 独立、客观和公正的

4、原则；遵守相关法律、法规和资产评估准则，对评估对象价值 进行估算并发表专业意见，是注册资产评估师的责任；提供必要的资料并保证所提 供资料的真实性、合法性和完整性，恰当使用评估报告是委托方和相关当事方的责 任。 二、 我们与评估报告中的评估对象没有现存或者预期的利益关系；与相关当事 方没有现存或者预期的利益关系，对相关当事方不存在偏见。 三、 我们已对评估报告中的评估对象及其所涉及资产进行现场调查；我们已对 评估对象及其所涉及资产的法律权属状况给予必要的关注，对评估对象及其所涉及 资产的法律权属资料进行了查验，但不对评估对象的法律权属做任何形式的保证。 四、 我们出具的评估报告中的分析、判断和结

5、论受评估报告中假设和限定条件 的限制，评估报告使用者应当充分考虑评估报告中载明的假设、限定条件、特别事 项说明及其对评估结论的影响。 五、 我们对评估对象的价值进行估算并发表的专业意见，是经济行为实现的参 考依据。本评估报告仅供评估报告使用者在评估结论有效期限内用于评估报告中载 明的评估目的，因使用不当造成的后果与本评估机构及签字注册资产评估师无关。 六、 注册资产评估师执行资产评估业务的目的是对评估对象价值进行估算并发 表专业意见，并不承担相关当事人决策的责任。评估结论不应当被认为是对评估对 象可实现价格的保证。 赤峰瑞安矿业有限责任公司股东全部权益价值资产评估报告书 网址：http:/ww

6、w.caa- 电话：010-88395166 传真：010-88395661 邮编：100044 地址：北京市西城区车公庄大街 9 号院五栋大楼 B1 栋 13 层 邮箱： 2 内蒙古平庄煤业（集团）有限责任公司拟内蒙古平庄煤业（集团）有限责任公司拟向向 内蒙古平庄能源股份有限公司内蒙古平庄能源股份有限公司 进行股权转让所涉及赤峰瑞安矿业有限责任公司进行股权转让所涉及赤峰瑞安矿业有限责任公司 股东全部权益价值股东全部权益价值 摘摘 要要 中天华资评报字（2011）第1364号 北京中天华资产评估有限责任公司接受内蒙古平庄能源股份有限公司和内蒙 古平庄煤业(集团)有限责任公司的委托，对内蒙古平庄

7、煤业(集团)有限责任公司拟 向内蒙古平庄能源股份有限公司进行股权转让所涉及的赤峰瑞安矿业有限责任公 司股东全部权益价值进行了评估，为拟进行的股权转让行为提供价值参考依据。 根据评估目的，本次评估对象为赤峰瑞安矿业有限责任公司股东全部权益，评 估范围是赤峰瑞安矿业有限责任公司于评估基准日经审计的全部资产及相关负债， 具体评估范围以赤峰瑞安矿业有限责任公司提供的资产负债表和资产评估申报表为 基础。 评估基准日为2011年10月31日。 本次评估的价值类型为市场价值。 本次评估以持续使用和公开市场为前提，结合评估对象的实际情况，综合考虑 各种影响因素，采用资产基础法对赤峰瑞安矿业有限责任公司进行整体

8、评估，并最 后确定评估结论。 在评估过程中，本公司评估人员对评估范围内的资产及相关负债，按照行业规 范要求，履行了必要的评估程序，具体包括：清查核实、实地查勘、市场调查和询 证、评定估算等评估程序。 根据以上评估工作，在评估前提和假设条件充分实现的条件下，得出如下评估 结论: 在评估基准日2011年10月31日，赤峰瑞安矿业有限责任公司申报的总资产账面 值为4,660.11万元，总负债账面值为3,636.92万元，净资产账面值为1,023.19万元； 总资产评估值为8,880.96万元，增值额为4,220.85万元，增值率为90.57%；总负债 评估值为3,636.92万元；净资产评估值为5,

9、244.04万元，增值额为4,220.85万元， 增值率为412.52%。 在使用本评估结论时，特别提请报告使用者使用本报告时注意报告中所载明的特 殊事项以及期后重大事项。 赤峰瑞安矿业有限责任公司股东全部权益价值资产评估报告书 网址：http:/www.caa- 电话：010-88395166 传真：010-88395661 邮编：100044 地址：北京市西城区车公庄大街 9 号院五栋大楼 B1 栋 13 层 邮箱： 3 本报告评估结论自评估基准日起一年内有效，即有效期至2012年10月30日。超过 一年，需重新进行评估。 以上内容摘自评估报告正文，欲了解本评估项目的详细情况和合理理解评估

10、结以上内容摘自评估报告正文，欲了解本评估项目的详细情况和合理理解评估结 论，应当阅读评估报告正文。论，应当阅读评估报告正文。 赤峰瑞安矿业有限责任公司股东全部权益价值资产评估报告书 网址：http:/www.caa- 电话：010-88395166 传真：010-88395661 邮编：100044 地址：北京市西城区车公庄大街 9 号院五栋大楼 B1 栋 13 层 邮箱： 4 内蒙古平庄煤业（集团）有限责任公司拟内蒙古平庄煤业（集团）有限责任公司拟向向 内蒙古平庄能源股份有限公司内蒙古平庄能源股份有限公司 进行股权转让所涉及赤峰瑞安矿业有限责任公司进行股权转让所涉及赤峰瑞安矿业有限责任公司

11、股东股东全部权益价值全部权益价值 资产评估报告书资产评估报告书 中天华资评报字（2011）第1364号 内蒙古平庄能源股份有限公司、内蒙古平庄煤业(集团)有限责任公司： 北京中天华资产评估有限责任公司接受贵公司的委托，根据有关法律、法规和 资产评估准则、资产评估原则，采用资产基础法，按照必要的评估程序，对内蒙古 平庄煤业(集团)有限责任公司拟向内蒙古平庄能源股份有限公司实施股权转让行 为所涉及的赤峰瑞安矿业有限责任公司股东全部权益在2011年10月31日的市场价值 进行了评估。 现将资产评估情况报告如下： 一、一、 委托方、被评估单位委托方、被评估单位和业务约定书约定的其他评估报告使用者概况和

12、业务约定书约定的其他评估报告使用者概况 本项目委托方为内蒙古平庄能源股份有限公司、 内蒙古平庄煤业(集团)有限责 任公司，被评估单位为赤峰瑞安矿业有限责任公司，业务约定书约定的其他评估报 告使用者为按照国有资产管理相关规定报送备案的相关监管机构。除上述之外，任 何得到报告的第三方都不应被视为评估报告使用者，评估机构和注册资产评估师也 不对该等第三方因误用评估报告而产生的损失承担任何责任。 （一）委托方一简介： 1单位名称：内蒙古平庄能源股份有限公司 2法定住所：赤峰市元宝山区平庄镇哈河街 3企业性质：股份有限公司（上市） 4法定代表人：孙金国 5注册资本：人民币拾亿零壹仟肆佰叁拾万零陆仟叁佰贰

13、拾肆元整 6主要经营范围：煤炭生产、洗选加工、销售（仅限分公司经营）。（法律、 行政法规、国务院决定规定应经许可的，未获许可不得生产经营） （二）委托方二简介： 赤峰瑞安矿业有限责任公司股东全部权益价值资产评估报告书 网址：http:/www.caa- 电话：010-88395166 传真：010-88395661 邮编：100044 地址：北京市西城区车公庄大街 9 号院五栋大楼 B1 栋 13 层 邮箱： 5 1单位名称：内蒙古平庄煤业(集团)有限责任公司 2法定住所：赤峰市元宝山区平庄镇哈河街中段 3企业性质：有限责任公司 4法定代表人：孙金国 5注册资本：人民币贰拾叁亿伍仟肆佰壹拾玖万

14、贰仟陆佰肆拾捌元整 6主要经营范围：法律、法规禁止的不得经营，应经审批的未获审批前不得经 营，法律、法规未规定审批的企业自主选择经营项目，开展经营活动。（法律、行 政法规、国务院决定规定应经许可的，未获许可的不得生产经营） （三）被评估单位简介： 1单位名称：赤峰瑞安矿业有限责任公司（以下简称：赤峰瑞安矿业公司） 2企业性质：有限责任公司 3注册资本：人民币壹仟零壹拾叁万柒仟元 4. 实收资本：人民币壹仟零壹拾叁万柒仟元 5注册地址： 赤峰市元宝山区五家镇 6法定代表人： 茹彩金 7经营范围：许可经营项目：煤炭开采、销售。一般经营项目：机械设备加工 销售。 （法律、行政法规、国务院决定规定应经

15、许可的，示获许可不得生产经营） 8企业概况： 赤峰瑞安矿业公司前身为平庄煤业五家煤矿。2002 年，五家煤矿因资源枯竭正 式向国家有关部门提出政策性破产申请，为满足破产需要，注册为五家煤矿有限责 任公司。根据国家有关文件精神，平庄煤业公司与原五家煤矿有限责任公司破产清 算组签订了财产转让协议书 ，收购原五家煤矿四井破产资产。2006 年 9 月 13 日， 平庄煤业以上述资产出资，范广忱等自然人以货币出资，投资设立了赤峰瑞安矿业 有限责任公司，在内蒙工商行政管理局登记注册。赤峰瑞安矿业公司申请登记注册 资本 1013.7 万元，其中平庄煤业以实物和货币出资 616.3 万元，占总股本 60.8

16、%， 范广忱等 20 名自然人以实物和货币出资 397.4 万元，占总股本的 39.2%。 2010 年，根据国资委国家发改委2008139 号关于规范国有企业职工持股、 投资的意见 、200949 号关于实施的通知 ； 12. 中华人民共和国企业所得税法(中华人民共和国第十届全国人民代表大 会第五次会议于 2007 年 3 月 16 日通过)； 13. 财政部、 国家税务总局 关于全国实施增值税转型改革若干问题的通知 （财 政部、国家税务总局，财税2008170 号） ； 14. 财政部、国家税务总局关于固定资产进项税额抵扣问题的通知财税 2009113 号； 15. 中华人民共和国城市规划

17、法 ； 16. 中华人民共和国城市房地产管理法 ； 17. 中华人民共和国土地管理法实施条例 ； 18. 其他与评估工作相关的法律、法规和规章制度等。 （三） 评估准则依据 1. 资产评估准则基本准则 （财企（2004）20 号） ； 2. 资产评估职业道德准则基本准则 （财企（2004）20 号） ； 3. 资产评估准则评估报告 （中评协2007189 号） ； 4. 资产评估准则评估程序 （中评协2007189 号） ； 5. 资产评估准则机器设备 （中评协2007189 号） ； 6. 资产评估准则不动产 （中评协2007189 号） ； 7. 资产评估价值类型指导意见 （中评协2007

18、189 号） ； 8. 企业价值评估指导意见（试行） （中评协2004134 号） ； 9. 企业国有资产评估报告指南 （中评协2008218 号） ； 10.注册资产评估师关注评估对象法律权属指导意见 （会协200318 号） 。 （四） 权属依据 1. 房屋所有权证； 2. 采矿权证； 3. 机动车行驶证； 4. 重要资产购置合同或凭证； 赤峰瑞安矿业有限责任公司股东全部权益价值资产评估报告书 网址：http:/www.caa- 电话：010-88395166 传真：010-88395661 邮编：100044 地址：北京市西城区车公庄大街 9 号院五栋大楼 B1 栋 13 层 邮箱： 1

19、1 5. 其他与企业资产的取得、使用等有关的合同、法律文件及其他资料。 （五） 取价依据 1. 基本建设财务管理规定 （财建2002394 号） ； 2. 工程勘察设计收费管理规定 （计价格200210 号） ； 3. 关于工程勘察设计收费管理规定有关问题的补充通知 （计办价格 20021153 号） ； 4. 建设工程监理与相关服务收费管理规定 （发改价格2007 670 号） ； 5. 招标代理服务收费管理暂行办法 （计价格20021980 号） ； 6. 国家发改委办公厅发改办价格2003857 号关于招标代理服务收费有关问 题的通知 ； 7. 中华人民共和国车辆购置税暂行条例 （国务院

20、令2000第 294 号） ；关于 减征 1.6 升及以下排量乘用车车辆购置税的通知 （财税200912 号） ； 8. 国经贸经1997456 号关于发布汽车报废标准的通知 、 、国经贸1998407 号关于调整轻型载货汽车报废标准的通知 、国经贸资源20001202 号关于调 整汽车报废标准若干规定的通知 ； 9. 2011 年机电产品报价手册 （机械工业信息研究院） ； 10. 房屋完损等级评定标准 （原国家城乡建设环境保护部颁布） ； 11. 国家外汇管理局公布的 2011 年 10 月 31 日人民币基准汇价； 12. 中国人民银行贷款利率表2011 年 7 月 7 日起执行； 13

21、. 煤炭建设地面建筑工程消耗量定额 （2007 基价） ； 14. 煤炭建设工程施工机械台班费用定额 （2007 基价） 15. 煤炭建设工程费用定额 （2011） ； 16. 关于发布赤峰地区二一一年第三季度建设工程造价信息的通知 （赤建发建 工字201153 号） ； 17. 赤峰瑞安矿业有限责任公司四井四区可行性研究报告； 18. 赤峰瑞安矿业有限责任公司提供的历史经营数据； 19. 评估人员现场座谈、勘察记录； 20. 评估人员市场调查所了解、收集的资料； 21. 其他相关资料。 （六） 其他参考资料 赤峰瑞安矿业有限责任公司股东全部权益价值资产评估报告书 网址：http:/www.c

22、aa- 电话：010-88395166 传真：010-88395661 邮编：100044 地址：北京市西城区车公庄大街 9 号院五栋大楼 B1 栋 13 层 邮箱： 12 1. 赤峰瑞安矿业有限责任公司提供的资产清查申报明细表； 2. 赤峰瑞安矿业有限责任公司 2008 年、2009 年、2010 年及评估基准日的审计 报告； 3. 资产评估常用数据与参数手册（第二版） （北京科学技术出版社） ； 4. 其他相关资料。 七、七、 评估方法评估方法 （一） 评估方法的选择 进行企业价值评估时，要根据评估目的、评估对象、价值类型、评估时的市场 条件及被评估对象在评估过程中的条件、资料收集情况等相

23、关条件，分析资产评估 基本方法的适用性，恰当选择一种或多种资产评估基本方法。 依据中国资产评估准则的规定，企业价值评估可以采用收益法、市场法、资产 基础法三种评估基本方法。收益法是企业整体资产预期获利能力的量化与现值化， 强调的是企业的整体预期盈利能力。市场法是以现实市场上的参照物来评价估值对 象的现行公平市场价值，它具有估值数据直接取材于市场，估值结果说服力强的特 点。资产基础法是指在合理评估企业各项资产价值和负债的基础上确定评估对象价 值的思路。 赤峰瑞安矿业有限责任公司评估基准日采矿证范围内保有储量为 237 万吨，可 采储量 104 万吨，生产规模 30 万吨/年，储量备用系数 1.4

24、，采矿许可证范围内的 资源储量剩余开采年限仅为 2.48 年。 评估基准日赤峰瑞安矿业公司四号井正在改扩 建，改扩建后计划开采平庄能源西露天煤矿的地下深部煤，但截至评估基准日，相 关的改扩建手续正在办理中，尚未获正式批准。根据以上情况，赤峰瑞安矿业有限 责任公司未来的经营方向及经营计划具有很大的不确定性，无法对其在未来时期里 持续经营能力和盈利能力进行合理的预测，不具备采用收益法评估的条件，所以本 次评估不适用采用收益法。 采用市场法的前提条件是存在一个活跃的公开市场，且市场数据比较充分，在 公开市场上有可比的交易案例。 由于我国非上市公司的产权交易市场发育不尽完全， 类似交易的可比案例来源较

25、少；上市公司中该类公司在经营方向、资产规模、经营 规模等多个因素方面与被评估单位可以匹配一致的个体较少，选用一般案例进行修 正时修正幅度过大，使参考案例对本项目的价值导向失真，不能满足市场法评估条 件，因此，市场法不适用于本次评估。 由于被评估企业有完备的财务资料和资产管理资料可以利用，资产的再取得成 本的有关数据和信息来源较广，资产重置成本与资产的现行市价及收益现值存在着 内在联系和替代，因此本次评估也可采用资产基础法。 赤峰瑞安矿业有限责任公司股东全部权益价值资产评估报告书 网址：http:/www.caa- 电话：010-88395166 传真：010-88395661 邮编：10004

26、4 地址：北京市西城区车公庄大街 9 号院五栋大楼 B1 栋 13 层 邮箱： 13 通过以上分析，本次评估采用资产基础法进行。 （二） 资产基础法介绍 资产基础法，是以在评估基准日重新建造一个与评估对象相同的企业或独立获 利实体所需的投资额作为判断整体资产价值的依据，具体是指将构成企业的各种要 素资产的评估值加总减去负债评估值求得企业价值的方法。 各类资产及负债的评估方法如下： 1.关于流动资产的评估 （1）货币资金：评估人员通过对申报单位评估现场工作日库存现金进行监盘并 倒推到评估基准日的方法确定评估，对于银行存款、其他货币资金以银行对账单和 银行存款余额调节表进行试算平衡。核对无误后，对

27、于币种为人民币的货币资金， 以清查核实后账面值为评估值；对币种为外币的以评估基准日账面值乘以汇率确定 评估值。 （2）应收票据：评估人员首先进行总账、明细账、会计报表及清查评估明细表 的核对。其次，监盘库存票据，核对应收票据登记簿的有关内容。然后了解基准日 后票据的承兑情况，确认票据所涉及的经济行为真实，金额准确，以经核实的账面 值确认评估值。 （3）应收款项(预付账款及其他应收款)：评估人员通过核查账簿、原始凭证， 在进行经济内容和账龄分析的基础上，通过个别认定及账龄分析相结合，综合分析 应收款项的可收回金额及未来可收回金额的评估风险损失确定应收款项的评估值。 （4）存货：为产成品-原煤。

28、本次评估中按不含税出厂销售价格减去销售费用、所得税及适当的净利润后作 为评估价值。对于冷背、呆滞、残次的产成品按可变现净值作为评估值。 评估价值=实际数量不含税售价 （1-产品销售税金及附加费率-销售费用率- 营业利润率所得税率-营业利润率（1-所得税率）r） a不含税售价：不含税售价是按照评估基准日前后的市场价格确定的； b 产品销售税金及附加费率主要包括以增值税为税基计算交纳的城市建设税与 教育附加； c销售费用率是按各项销售及管理费用与销售收入的比例平均计算； d. 营业利润率=主营业务利润营业收入; 主营业利润=营业收入-营业成本-营业税金及附加-销售费用 e. 所得税率按企业现实执行

29、的税率; f. r 为利润实现风险折扣率，由于产成品未来的销售存在一定的市场风险，具 赤峰瑞安矿业有限责任公司股东全部权益价值资产评估报告书 网址：http:/www.caa- 电话：010-88395166 传真：010-88395661 邮编：100044 地址：北京市西城区车公庄大街 9 号院五栋大楼 B1 栋 13 层 邮箱： 14 有一定的不确定性，根据基准日调查情况及基准日后实现销售的情况确定其风险。 2.关于房屋建（构）筑物及井巷工程的评估 采用重置成本法进行评估。 (1)重置成本法 1)重置全价的确定 A.对于大型、价值高、重要的建筑物 重置全价建安造价前期费用及其他费用资金成

30、本 根据当地执行的定额标准和有关取费文件，分别测算土建工程费用和各安装工 程费用，计算出建安造价。 根据地方相关行政事业性收费规定，确定前期费用及其他费用。 根据建筑物的正常建设工期和基准日同期贷款利率确定资金成本。 资金成本(建安总造价前期及其他费用)合理工期2利率 B.对于价值量小，结构简单的建(构)筑物采用单方造价法确定其重置单价。 评估范围内委估建(构)筑物数量多、结构类型类似、分布较分散，评估人员按 结构类型、使用功能、分布地域对评估范围内建筑物进行系统的分类，将相同或相 近的建(构)筑物分别编组。对各类建筑物在其结构类型及使用功能的基础上确定其 基准单方造价，该单方造价反映了该类型

31、建(构)筑物在评估基准日及所在地正常的 施工水平、施工质量和一般装修标准下的造价情况。在此基础上根据建(构)筑物的 个性(如不同的层高、跨度、装修情况、施工困难程度等)和现场测量的工作量，进 行价格调增和调减，最终确定出实际的单方造价标准，以此作为建筑物重置全价的 计算依据。 根据地方相关行政事业性收费规定，确定前期费用和其他费用。根据基准日贷 款利率和该类别建筑物的正常建设工期，确定资金成本，最后计算出重置全价。 2)成新率的确定 A.对于价值大、重要的建(构)筑物采用综合成新率方法确定其成新率，计算公 式为： 综合成新率=年限法成新率40%+现场勘察成新率60% 其中： 年限法成新率(耐用

32、年限已使用年限)耐用年限100% 现场勘察：将影响房屋成新率程度的主要因素分为三部分：结构部分(基础、主 体、 屋面)、 装饰部分(门窗、 内外装修及其他)、 设备部分(水、 电)。 通过上述建(构) 赤峰瑞安矿业有限责任公司股东全部权益价值资产评估报告书 网址：http:/www.caa- 电话：010-88395166 传真：010-88395661 邮编：100044 地址：北京市西城区车公庄大街 9 号院五栋大楼 B1 栋 13 层 邮箱： 15 筑物造价中的 3 类影响因素各占的权重，确定不同结构形式建筑物各因素的标准分 值，根据现场勘察实际情况确定各分类评估分值，根据此分值确定现场

33、勘察成新率。 B.对于单位价值小，结构相对简单的建(构)筑物，主要采用年限法确定成新率。 3. 关于机器设备的评估 本次评估主要采用重置成本法。 1)重置全价 (1)重置全价的确定 机器设备重置全价由设备购置费、运杂费、安装工程费、其他费用和资金成本 等部分组成。依据财政部、国家税务总局（财税2008170 号） 关于全国实施增 值税转型改革若干问题的通知 ，自 2009 年 1 月 1 日起，购进或者自制（包括改扩 建、安装）固定资产发生的进项税额，可根据中华人民共和国增值税暂行条例 （国务院令第 538 号）和中华人民共和国增值税暂行条例实施细则 （财政部、国 家税务总局令第 50 号）的

34、有关规定，从销项税额中抵扣。因此，对于生产性机器设 备在计算其重置全价时应扣减设备购置所发生的增值税进项税额。 重置全价=设备购置价格+运杂费+安装调试费+基础费用+前期费及其他必要费 用（如建设单位管理费、工程监理费、勘察设计费、联合试运转费、环境评测费、 工程招投标代理服务费、可行新研究费）+资金成本设备购置所发生的增值税进项 税额 评估范围内的电子设备价值量较小，不需要安装（或安装由销售商负责）以及 运输费用较低，参照现行市场购置的价格确定。 (2)资金成本 资金成本为评估对象在合理建设工期内占用资金的筹资成本，对于大、中型设 备，合理工期在 6 个月以上的计算其资金成本，计算公式如下：

35、 资金成本（设备购置费运杂费安装工程费+其他费用）合理建设工期 贷款利率1/2 贷款利率按照评估基准日执行的利率确定，资金在建设期内按均匀投入考虑。 (3)设备购置价的确定： 购置价主要依据产品报价手册并参考设备最新市场成交 价格予以确定。 如订货合同中规定由供货商负责运输和安装时（在购置价格中已含此部分价 格） ，则不加运输及安装费。 如设备不需单独的基础或基础已在建设厂房时统一建设，账面值已体现在房屋 建筑物中的设备不考虑设备基础费用。 赤峰瑞安矿业有限责任公司股东全部权益价值资产评估报告书 网址：http:/www.caa- 电话：010-88395166 传真：010-88395661

36、 邮编：100044 地址：北京市西城区车公庄大街 9 号院五栋大楼 B1 栋 13 层 邮箱： 16 (4)对于已超期服役，市场上确实已无该型号产品的设备，采用近似设备对比法 确认重置全价。 (5)对于库存设备本次评估时只考虑设备购置价及合理运杂费之和作为设备的 重置全价。 (6)部分电子设备直接以市场二手设备价格进行评估。 (7)待报废设备根据该设备的可变现价值确定评估。 (8)车辆重置全价的确定： 车辆购置价选取当地汽车交易市场评估基准日的最新 市场报价及成交价格资料并考虑车辆购置附加税及牌照费用等予以确定。具体公式 为： 车辆重置全价=购置价+购置价/（1+17%）10%+牌照等费用

37、厂内运输车参照机器设备的评估作价方法进行评估作价。 2)成新率 根据设备经济寿命年限，通过对设备使用状况的现场勘察，并综合考虑实际技 术状况、技术进步、设备负荷与利用率、维修保养状况等因素综合确定其成新率。 综合成新率理论成新率+勘察调整分值 理论成新率=（经济寿命年限-已使用年限）/经济寿命年限100% 对于微机、仪器仪表、办公用设备等一般小型设备主要按理论成新计算其成新 率。 对于车辆，根据已使用年限和已行驶里程分别计算理论成新率，依据孰低原则 确定理论成新率。并结合现场勘察车辆的外观、结构是否有损坏，主发动机是否正 常，电路是否通畅，制动性能是否可靠，是否达到尾气排放标准等勘察情况，确定

38、 是否增减修正分值来确定综合成新率。 对于闲置设备的成新率在按上述方法确定基础成新率的基础上考虑一定的经济 性贬值因素。 3)评估值的确定 评估值=重置全价综合成新率 4.关于在建工程的评估 （1） 开工时间距基准日半年内的在建项目，根据其在建工程申报金额，经账 实核对后，以剔除其中不合理支出的余值作为评估值。 （2）开工时间距基准日半年以上的在建项目，经评估人员现场勘查，在建工程 费用支付合理，付款进度与工程进度基本一致，且账面价值中不包含资金成本，则 在确定其重置成本的基础上，根据合理工期和评估基准日利率加计资金成本确定评 赤峰瑞安矿业有限责任公司股东全部权益价值资产评估报告书 网址：ht

39、tp:/www.caa- 电话：010-88395166 传真：010-88395661 邮编：100044 地址：北京市西城区车公庄大街 9 号院五栋大楼 B1 栋 13 层 邮箱： 17 估值。 5. 关于无形资产-采矿权的评估 鉴于瑞安煤矿目前为正常生产矿山，该矿保有资源储量规模属小型，生产规模 属小型。根据探矿权采矿权评估管理暂行办法和中国矿业权评估准则的规 定，确定本项目评估采用收入权益法。其计算公式为： n t t t K i SIP 11 1 式中：P矿业权评估价值； t SI年销售收入； K采矿权权益系数； i折现率； t年序号（nt, 2 , 1） ； n评估计算年限。 据中

40、国矿业权评估准则 ，折现系数1/（1+i） t中 t 的计算方式为： （1） 当评估基准日为年末时，下一年净现金流量折现到年初，如 2007 年 12 月 31 日为基 准日时，2008 年 t1； （2）当评估基准日不为年末时，当年净现金流量折现到评估 基准日，如 2007 年 9 月 30 日为基准日时，2007 年 t3/12，2008 年时 t1+3/12， 依此推算。 本项目评估基准日为 2011 年 10 月 31 日，计算折现系数时，2011 年 t2/12。 6. 递延所得税资产的评估 对递延所得税资产，评估人员核对了明细账与总账、报表余额是否相符，核对 与评估申报明细表是否相

41、符，查阅款项金额、发生时间、业务内容等账务记录，以 证实递延所得税资产的真实性、完整性。在核实无误的基础上，以核实后账面值确 定评估值。 7. 关于负债的评估 流动负债包括应付账款、应付职工薪酬、应交税费及其他应付款。对负债，评 估人员根据企业提供的各项目明细表及相关财务资料，对账面值进行核实，以企业 实际应承担的负债确定评估值。 赤峰瑞安矿业有限责任公司股东全部权益价值资产评估报告书 网址：http:/www.caa- 电话：010-88395166 传真：010-88395661 邮编：100044 地址：北京市西城区车公庄大街 9 号院五栋大楼 B1 栋 13 层 邮箱： 18 八、八、

42、 评估程序实施过程和情况评估程序实施过程和情况 我公司自2011年10月31日至2011年11月21日实施本次评估工作，整个评估工作 分四个阶段进行： （一）评估准备阶段 1.有关各方就本次评估的目的、评估基准日、评估范围等问题协商一致，并制 订出本次资产评估工作计划。 2.配合企业进行资产清查、填报资产评估申报明细表等工作。评估项目组人员 对委估资产进行了详细了解，布置资产评估工作，协助企业进行委估资产申报工作， 收集资产评估所需文件资料。 （二）现场评估阶段 1.听取委托方及被评估单位有关人员介绍企业总体情况和委估资产的历史及现 状，了解企业的财务制度、资产管理制度、经营状况、未来规划等情

43、况。 2.对企业提供的资产清查评估申报明细表进行审核、鉴别，并与企业有关财务 记录数据进行核对，对发现的问题协同企业做出调整。 3.根据资产清查评估申报明细表，对固定资产进行了全面清查核实，对流动资 产中的存货类实物资产进行了抽查盘点。 4对主要设备，查阅了技术资料、决算资料和竣工验收资料；对通用设备，主 要通过市场调研和查询有关资料，收集价格资料；对房屋建筑物，了解管理制度和 维护、改建、扩建情况，收集相关资料。 5深入了解企业生产、管理、经营情况，如：人力配备、物料资源供应情况、 管理体制和管理方针、财务计划和经营计划等。 6对企业历史财务资料进行分析的基础上对经营状况和发展计划进行分析。

44、 7查阅收集委估资产的产权证明文件及生产经营资料，对企业提供的权属资料 进行查验。 8通过对企业的资产状况、经营模式和财务状况的综合分析，确定评估技术方 案。 （三）评估汇总阶段 对初步结果进行分析汇总，对评估结果进行必要的调整、修改和完善。 （四）提交报告阶段 在上述工作基础上，起草资产评估报告书，与委托方就评估结果交换意见，在 全面考虑有关意见后，按评估机构内部资产评估报告三审制度和程序对报告进行修 赤峰瑞安矿业有限责任公司股东全部权益价值资产评估报告书 网址：http:/www.caa- 电话：010-88395166 传真：010-88395661 邮编：100044 地址：北京市西城区车公庄大街 9 号院五栋大楼 B1 栋 13 层 邮箱： 19 改、校正，最后出具正式资产评估报告书。 九、九、 评估假设评估假设 1国家现行的有关法律法规及政策、国家宏观经济形势无重大变化，本次交易 各方所处地区的政治、经济和社会环境无重大变化，无其他不可预测和不可抗力因 素造成的重大不利影响。 2针对评估基准日资产的实际状况，假设企业持续经营。 3假设被评估单位的经营者是负责的，且其管理层有能力担当其职务。 4假设被评估单位在现有的管理方式和管理水平的基础上，经营范围、方式与 目前方